17.12.2021 Sabah Raporu
USDTRY
USDTRY – TCMB, piyasa beklentileri dahilinde politika faizini 100 baz puan indirerek %15 seviyesinden %14 seviyesine düşürdü. Karar metninde kurul, enflasyondaki yükselişi geçici olarak değerlendirmeye devam ederken, gelecek yıl ilk çeyrekte birikimli etkileri takip edeceğini bildirdi. ABD’de ise sanayi üretimi kasım ayında %0,5 ile beklentilerin altında kaldı. İmalat ve hizmetler PMI verileri de sırasıyla 57,8 ve 57,5 ile beklentilerin altında kalsa da güçlü duruş sergilemeye devam etti. Dün kur üzerindeki fiyatlamalarda TCMB’nin faiz indirim kararı etkili olurken, ABD tarafındaki verilerin fiyatlamalar üzerinde etkisinin olmadığını söyleyebiliriz. Yükseliş eğiliminin devam ettiği Dolar/TL, bu sabah 08:30 itibariyle 15,68’li seviyelerde bulunuyor.
EURUSD
EURUSD -Avrupa Merkez Bankası yılın son toplantısında faizlerde değişikliğe gitmezken, banka Pandemi Acil Varlık Alım Programı’nın Mart ayında sona ereceğini belirtti. Karardan sonra basının önüne çıkan ECB Başkanı C. Lagarde, 2022’de faizleri artırmalarının olası olmadığına işaret etti. ABD’de ise haftalık işsizlik maaşı başvuruları geçen hafta beklentileri aşarak 206 bin seviyesine çıktı. Philadelphia Fed İmalat Endeksi, aralıkta piyasa beklentilerinin üzerinde düşüş göstererek 15,4 seviyesine geriledi. Ülkede sanayi üretimi, kasımda aylık bazda %0,5 artarak piyasa beklentilerinin altında yükseliş gösterdi. Yüksek volatilitenin kaydedildiği paritede 1,1300 seviyesinin üzerinde 1,1360 – 1,1390 ve 1,1425 seviyeleri direnç, geri çekilmelerde 1,1300 – 1,1252 ve 1,1220 destek noktalardır.
GBPUSD
GBPUSD İngiltere Merkez Bankası (BoE), piyasa beklentilerinin aksine faizleri 15 baz puan artırarak %0,10 seviyesinde %0,25 seviyesine çıkardı. BoE, pandemi süreci devam ederken faiz artıran ilk majör merkez bankası oldu. Karar metninde enflasyonun nisan ayında %6 ile zirve yapacağı ve para politikasında bir miktar ılımlı sıkılaşma olabileceği bildirildi. Varlık alım programında ise herhangi bir değişikliğe gitmedi. ABD tarafında ise sanayi üretimi kasım ayında %0,5 ile beklentileri karşılayamadı. İmalat ve hizmetler PMI verileri de sırasıyla 57,8 ve 57,5 ile beklentilerin bir miktar altında kaldı. BoE faiz artırım kararı sonrası yükseliş kaydeden paritede, 1,3375- 1,3415 ve 1,3515 seviyeleri direnç; 1,3300-1,3250 ve 1,3170 seviyeleri destek olarak izlenebili.
XBRUSD
BRENT PETROL – Petrol fiyatlarında bu hafta yükseliş hız kesti ancak fiyatların dengelendiği görülüyor. Brent petrol haftanın genelini 74,00-75,00$ aralığında geçirdi ve 76,00$ üzerinde güçlü kapanışlar gerçekleştiremedi. Hafta içerisinde, OPEC+ aylık raporu ve Uluslararası Enerji Ajansının raporunun talep konusundaki beklentilerinin uyuşmazlığı, fiyatları sınırlı da olsa baskıladı. İran nükleer görüşmeleri devam ederken, en son gelen habere göre, İran’ın yeni bir taslak hazırladığı şeklindeydi. İran petrolünün devreye girme ihtimali, geçtiğimiz haftalarda petrolü baskılamıştı. Ancak görüşmelere dair kısa vadede bir beklenti bulunmaması, şimdilik fiyatlar üzerinde ciddi bir oynaklık yaratmıyor. Brent petrol için 73,68$ – 72,59$ – 71,57$ destek noktaları, 74,77$ – 75,96$ – 77,07$ direnç noktaları.
GOLD
ONS ALTIN Ons altın 30 Kasım tarihinden bu yana 1800$ seviyesinin üzerine doğru yükselmekte zorlanıyordu. Bu sabah itibariyle altında 1800$ üzeri seyirler izleniyor. Dolar endeksinin 96,00 puan altına doğru sınırlı düşüşü, altını destekliyor. Bu hafta, Fed, ECB ve BoE tarafından gelen sıkılaşma adımları, altını baskılıyor. Özellikle, gelecek sene faiz artışı beklentilerinin güçlenmeye başlaması, altın için pek olumlu olmayacaktır. Dolayısıyla kısa vadede altındaki oynaklık ve kararsız seyirler devam edebilir. Altın için bugün ABD TÜFE verisi takip edilebilir. Enflasyon verisi sonrasında altın üzerinde hareketlilik beklenebilir. Ons altın için 1808$ – 1818$ – 1830$ direnç noktaları olarak izlenebilir. Geri çekilmelerde, 1794$ – 1785$ ve 1775$ destek noktaları olarak bulunuyor.
DAX30
DAX30 ; Merkez bankalarının toplantıları ve salgın kaynaklı gelişmelerin takip edildiği haftada küresel hisse piyasalarında ve risk iştahında dalgalı bir seyir etkili oluyor. ECB faiz oranlarında değişikliğe gitmezken, Pandemi Acil Alım Programı’nın mart ayında bitirileceğini ve normal varlık alımlarının artırılacağını belirtti. Avrupa borsaları dün günü %1’leri aşan yükselişlerle tamamlarken, DAX vadeli kontratı akşam saatlerinde ABD borsalarında etkili olan satışlara bağlı olarak kazançlarının bir kısmını geri verdi. Bu sabah hafif satıcılı bir seyrin izlendiği DAX vadelisinde 15.471 – 15.369 ve 200 günlük üssel ortalama (15.257) destek olarak takip edilebilir. Yeniden alımların etkili olması durumunda 100 günlük üssel ortalama (15.594) – 15.697 ve 15.780 seviyeleri direnç konumunda bulunmaktadır.
PİYASA ÖZETİ
PİYASA GÜNDEMİ ; Bu hafta küresel çapta ve yurt içinde merkez bankalarının yoğun toplantı takvimi takip edilirken, aynı zamanda salgın kaynaklı gelişmeler ve artan vaka sayıları da yakından izleniyor. Dün gerçekleşen TCMB toplantısında piyasa beklentilerine paralel 100 baz puan faiz indirimine gidilirken, indirimde sınırlı alanın tamamladığı ifade edildi. Yurt içinde kur cephesindeki fiyatlama ve gün içi volatilite önemini korumaya devam etmektedir. YURT İÇİ PİYASALARI ; Cumhurbaşkanı Recep Tayyip Erdoğan 2022 için net asgari ücretin %50 artışla 4 bin 250 TL olarak belirlendiğini söyledi. Erdoğan yılbaşı itibariyle asgari ücret üzerindeki gelir ve damga vergisinin kaldırılacağını belirtti. TCMB politika faizini beklentiler doğrultusunda 100 bp indirdi. PPK sonrası yayınlanan metinde yer alan “Kurul, politika faizinin 100 baz puan indirilerek, arz yönlü ve para politikası etki alanı dışındaki arızi faktörlerin fiyat artışları üzerinde oluşturduğu geçici etkilerin ima ettiği alanın kullanımının tamamlanmasına karar vermiştir.” ifadesi yer aldı. Bu ifade faiz indirimlerine bir süre ara verebileceğine dair bir sinyal olarak değerlendirildi. Karar metninde indirim alanının tamamlandığı ve 2022 yılının ilk çeyreğinde para politikası çerçevesinin gözden geçirileceği mesajları dikkat çekti. TCMB, 2022 yılında cari fazla verilmesi beklentisini metne ekledi. TCMB brüt rezervi 10 Aralık haftasında 123 milyar dolara geriledi. Yurt içi yerleşiklerin döviz mevduatı 673,1 milyon dolar artış gösterdi ve 231 milyar 645 milyon dolara yükseldi. Kurlardaki yükselişle birlikte döviz mevduatları toplam mevduatlar içindeki payı yüzde 62,73 ile rekor kırdı. Bankacılık Düzenleme ve Denetleme Kurumu, Türk Lirası cinsinden kullandırılan kredilerin amacına aykırı işlemlere konu edilmemesine yönelik gerekli kontrollerin azami seviyede oluşturulmasıyla ilgili denetim altındaki kuruluşlara talimat verildiğini belirtti. Hazine ve Maliye Bakanlığı tüm kurumların koordinasyon içinde Türkiye Ekonomi Modelini destekleyecek selektif adımlar atacağını bildirdi . DÜNYA PİYASALARI ; Euro bölgesin de Avrupa Merkez Bankası yılın son toplantısında beklentiye paralel olarak faizlerde değişikliğe gitmedi, banka Pandemi Acil Varlık Alım Programı’nın Mart ayında sona ereceğini belirtti. Karardan sonra basının önüne çıkan AMB Başkanı C. Lagarde, 2022’de faizleri artırmalarının olası olmadığına işaret etti. Lagarde’ın açıkladığı ekonomik projeksiyonlarda sert artışlar dikkat çekti. Euro Bölgesi’nde öncü gösterge niteliğinde olan imalat PMI endeksi 58,0 seviyesinde açıklanırken, hizmet PMI artan vaka varyant sayıları ile 53,3 seviyesine geriledi. Avrupa piyasalarında bugün enflasyon rakamları ön planda olacak . Abd’de haftalık işsizlik maaşı başvuruları 11 Aralık ile biten haftada beklentileri aşarak 206 bin seviyesine çıktı. Çalışma Bakanlığı’nın açıkladığı mevsim etkisinden arındırılmış verilere göre bir önceki hafta 184 bin olarak açıklanan işsizlik maaşı başvuru sayısı 188 bin olarak revize edildi. Philadelphia Fed İmalat Endeksi, aralıkta piyasa beklentilerinin üzerinde düşüş göstererek 15,4 seviyesine geriledi. Ülkede sanayi üretimi, kasımda aylık bazda %0,5 artarak piyasa beklentilerinin altında yükseliş gösterdi. Kapasite kullanım oranı ise kasımda 0,3 puanlık artışla %76,8’e yükseldi. Ülkede aralık ayına ait öncü imalat PMI 57,8 seviyesine gerilerken, hizmet sektörü PMI endeksi 57,5 seviyesinde açıklandı.
